進(jìn)入2021年，數(shù)字人民幣試點(diǎn)與推廣提速，接入六大國(guó)有行和網(wǎng)商銀行，支付寶借助網(wǎng)商銀行打通數(shù)字人民幣支付。

部分用戶(hù)打開(kāi)支付寶“我的”界面，就可以看到“數(shù)字人民幣”。用戶(hù)通過(guò)支付寶付款碼付款時(shí)，可選擇數(shù)字人民幣（網(wǎng)商銀行），設(shè)置方式與其他支付方式類(lèi)似。不過(guò)，該功能仍處于小范圍內(nèi)測(cè)中。

圖源：支付寶

憑借第三方支付平臺(tái)的龐大流量和豐富應(yīng)用場(chǎng)景，數(shù)字人民幣支付全面鋪開(kāi)只是時(shí)間問(wèn)題，將來(lái)是否會(huì)取代第三方支付平臺(tái)，成為業(yè)內(nèi)熱議的話(huà)題。

第三方支付平臺(tái)也在積極布局和推廣數(shù)字人民幣。每一次技術(shù)變革都會(huì)帶來(lái)挑戰(zhàn)，同時(shí)也迎來(lái)新機(jī)遇，數(shù)字人民幣會(huì)是第三方支付平臺(tái)重塑格局的機(jī)會(huì)嗎？

支付無(wú)感化

數(shù)字人民幣與第三方支付平臺(tái)本質(zhì)不同：根據(jù)官方定義，數(shù)字人民幣定位M0，是法定貨幣，是“錢(qián)”；而第三方支付平臺(tái)屬于金融基礎(chǔ)設(shè)施，是“錢(qián)包”。

億歐EqualOcean產(chǎn)互&金融事業(yè)部研究總監(jiān)薄純敏把數(shù)字人民幣的出現(xiàn)，視為支付渠道越來(lái)越無(wú)感化的演進(jìn)。人們的支付方式，經(jīng)歷了從最初的物物交換，到黃金、白銀、現(xiàn)金、刷卡、掃碼、刷臉等移動(dòng)支付的演變，再到了如今的數(shù)字人民幣階段——消費(fèi)者無(wú)需聯(lián)網(wǎng)，碰一碰即可完成支付。

在商業(yè)發(fā)展史中，每一次技術(shù)革命都是促進(jìn)商業(yè)發(fā)生重大改變的契機(jī)，支付技術(shù)的升級(jí)換代也不例外。

曾經(jīng)支付寶的誕生，讓線(xiàn)上虛擬交易得到現(xiàn)實(shí)保障，促進(jìn)了國(guó)內(nèi)電商行業(yè)的蓬勃發(fā)展。到了數(shù)字經(jīng)濟(jì)新時(shí)代，數(shù)字人民幣作為支付新趨勢(shì)，可能帶來(lái)的變革機(jī)遇尚不明朗，但相關(guān)公司已經(jīng)提早布局。

支付寶仍舊走在了前面，螞蟻集團(tuán)旗下網(wǎng)商銀行是繼六大國(guó)有行之后，第七家數(shù)字人民幣運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)。螞蟻集團(tuán)擁有場(chǎng)景和技術(shù)優(yōu)勢(shì)，在數(shù)字人民幣研發(fā)進(jìn)程中，一直深度參與。

2017年末，網(wǎng)商銀行就參與到數(shù)字人民幣研發(fā)試驗(yàn)中，如今已經(jīng)在盒馬、大潤(rùn)發(fā)、天貓超市、哈羅單車(chē)、上海公交等多個(gè)場(chǎng)景進(jìn)行試點(diǎn)。螞蟻分布式數(shù)據(jù)庫(kù)OceanBase和移動(dòng)開(kāi)發(fā)平臺(tái)mPaaS，也早在2019年就被引入推進(jìn)數(shù)字人民幣技術(shù)建設(shè)。

不止支付寶，多家公司都在布局?jǐn)?shù)字人民幣試點(diǎn)，試圖抓住新的支付方式和機(jī)會(huì)。

有業(yè)內(nèi)人士告訴EqualOcean，數(shù)字人民幣正在技術(shù)測(cè)試階段，采用與大量場(chǎng)景方合作的方式，測(cè)試是否能夠跑通整體支付體系。零壹財(cái)經(jīng)報(bào)告顯示，2019-2020年，數(shù)字貨幣研究所與商湯科技、京東數(shù)科等十余家單位簽訂了戰(zhàn)略合作協(xié)議，合作機(jī)構(gòu)覆蓋兌換流通各個(gè)環(huán)節(jié)，且均是所在領(lǐng)域的領(lǐng)軍企業(yè)。

美團(tuán)點(diǎn)評(píng)、bilibili、字節(jié)跳動(dòng)都曾宣布，與參與數(shù)字人民幣項(xiàng)目的銀行開(kāi)展合作；微眾銀行已出現(xiàn)在數(shù)字人民幣錢(qián)包的界面，狀態(tài)為即將開(kāi)通；拉卡拉2020年財(cái)報(bào)顯示，報(bào)告期內(nèi)在數(shù)字人民幣上投入超3000萬(wàn)元，未來(lái)三年計(jì)劃投入5億元，推進(jìn)并增強(qiáng)數(shù)字人民幣及商戶(hù)數(shù)字化服務(wù)；海航集團(tuán)新生支付在數(shù)字人民幣海南跨境電商的試點(diǎn)支付中，提供了技術(shù)支撐和商戶(hù)配套服務(wù)；京東數(shù)科則試點(diǎn)了企業(yè)支付和數(shù)字人民幣發(fā)薪。

影響不止于支付

雖不是取代關(guān)系，但數(shù)字人民幣試點(diǎn)的零售支付場(chǎng)景，無(wú)論是線(xiàn)上電商平臺(tái)，還是線(xiàn)下門(mén)店，都與第三方支付方式存在重合，競(jìng)爭(zhēng)不可避免。

數(shù)字人民幣作為新興的支付方式，在很多方面存在很多優(yōu)勢(shì)，在技術(shù)上體現(xiàn)得尤為明顯，比如具有支付即結(jié)算、可控匿名、雙離線(xiàn)支付等功能。

支付即結(jié)算，即交易過(guò)程中不再使用第三方支付平臺(tái)提供的服務(wù)，不需要再到銀行體系做清算，能夠?qū)崿F(xiàn)交易短平快的目標(biāo)，即交易鏈條短、流程平滑、速度更快，降低雙方交易成本，法律關(guān)系也更加清晰。

站在消費(fèi)者使用角度考慮，可控匿名是數(shù)字人民幣的一大優(yōu)勢(shì)。蘇寧金融研究院黃大智認(rèn)為，消費(fèi)者買(mǎi)東西，并不希望別人看到我買(mǎi)了什么、花了多少錢(qián)，數(shù)字人民幣可控匿名的隱私保護(hù)，可以將這些信息隱去。

雙離線(xiàn)支付功能，即不需要網(wǎng)絡(luò)即可實(shí)現(xiàn)交易，給未來(lái)一些新的支付場(chǎng)景提供了想象空間。

不過(guò)，數(shù)字人民幣給不同類(lèi)型第三方支付平臺(tái)帶來(lái)的沖擊是不一樣的，影響也需要從不同方面去考量。

在黃大智看來(lái)，目前市場(chǎng)上的第三方支付平臺(tái)分為以下三類(lèi)：以支付寶和微信支付為代表的絕對(duì)頭部平臺(tái)；內(nèi)嵌于自身集團(tuán)生態(tài)的第三方支付平臺(tái)，比如百度、京東、蘇寧、攜程、美團(tuán)等；較小的獨(dú)立第三方支付平臺(tái)。

公開(kāi)數(shù)據(jù)顯示，第一梯隊(duì)的支付寶、財(cái)付通目前以較大領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)占據(jù)市場(chǎng)頭部地位，第二梯隊(duì)的支付企業(yè)則在各自的細(xì)分領(lǐng)域發(fā)力。

黃大智表示，支付寶和微信在零售支付占有非常大的市場(chǎng)，用戶(hù)體驗(yàn)和實(shí)戰(zhàn)案例做得好，消費(fèi)者考慮到便利性和快捷性，依然會(huì)從這個(gè)渠道進(jìn)入消費(fèi)數(shù)字人民幣。

這部分市場(chǎng)帶來(lái)的收益也是可觀的。根據(jù)螞蟻集團(tuán)2020年披露的招股書(shū)，2020年上半年數(shù)字支付與商家服務(wù)收入為260.1億元，占總收入比例35.9%。

目前，人們習(xí)慣用支付寶、微信支付進(jìn)行購(gòu)物結(jié)賬，但隨著定位于零售支付的數(shù)字人民幣進(jìn)入商用，無(wú)可避免地將改變部分人的支付習(xí)慣，購(gòu)物用數(shù)字人民幣進(jìn)行結(jié)算。如果用戶(hù)大規(guī)模轉(zhuǎn)去使用數(shù)字人民幣支付，必然會(huì)蠶食部分市場(chǎng)，對(duì)應(yīng)的收入也會(huì)減少。

比起對(duì)支付本身的影響，“支付寶們”面臨的更大挑戰(zhàn)在于“支付+服務(wù)”。

一些支付機(jī)構(gòu)通過(guò)分析消費(fèi)者支付數(shù)據(jù)，如支付金額、使用人、購(gòu)買(mǎi)物品等，進(jìn)行線(xiàn)上的精準(zhǔn)營(yíng)銷(xiāo)和推送，提供貸款、征信、理財(cái)?shù)葮I(yè)務(wù)。黃大智認(rèn)為，具有可控匿名性的數(shù)字人民幣推出之后，這些支付機(jī)構(gòu)不一定能夠獲取到消費(fèi)者支付的相關(guān)信息。

不過(guò)，依托于自身集團(tuán)生態(tài)的支付平臺(tái)，其主要作用并非盈利，而是服務(wù)于整個(gè)集團(tuán)，把各個(gè)業(yè)務(wù)串聯(lián)起來(lái)；相對(duì)獨(dú)立的第三方支付平臺(tái)，業(yè)務(wù)也主要是在B端，主要服務(wù)于零售支付的數(shù)字人民幣對(duì)它們影響不大。

數(shù)字人民幣的推廣是一個(gè)漸進(jìn)的過(guò)程，給“支付寶們”帶來(lái)的影響也將是長(zhǎng)期且漸進(jìn)的。

流量、場(chǎng)景之爭(zhēng)

隨著數(shù)字人民幣逐漸推廣進(jìn)入商用，未來(lái)市場(chǎng)上將呈現(xiàn)多種支付方式并存的局面。

不過(guò)需要明確的是，無(wú)論是數(shù)字人民幣，還是其他支付工具，都需要從一個(gè)渠道進(jìn)入使用，因此流量和場(chǎng)景，依舊是支付平臺(tái)的必爭(zhēng)之地。

在用戶(hù)流量爭(zhēng)奪上，上述業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為要將公域流量和私域流量區(qū)分來(lái)看。

私域流量跟公司的場(chǎng)景和業(yè)務(wù)綁得更近，比如垂直的電商、旅游、醫(yī)療等平臺(tái)，不會(huì)由于數(shù)字人民幣的出現(xiàn)，而取消和第三方支付公司的合作，所受影響不會(huì)太大。

公域流量更容易被其他競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手取代，支付寶、微信支付等頭部平臺(tái)，就屬于擁有大量的公域流量。它們更需要關(guān)注如何切入數(shù)字人民幣，鞏固在第三方支付行業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

曾經(jīng)支付寶和微信支付通過(guò)紅包大戰(zhàn)，奠定了支付市場(chǎng)的格局。未來(lái)不排除數(shù)字人民幣的推廣，也會(huì)通過(guò)類(lèi)似紅包大戰(zhàn)的邏輯，來(lái)培養(yǎng)消費(fèi)者使用數(shù)字人民幣的習(xí)慣，從而改變市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局。此外，通過(guò)場(chǎng)景端補(bǔ)貼消費(fèi)者和商戶(hù)，也是鼓勵(lì)大家使用數(shù)字人民幣支付的一種方式。

同時(shí)，支付平臺(tái)更應(yīng)該跳出支付視角，尋找更大的空間，在場(chǎng)景上做競(jìng)爭(zhēng)和創(chuàng)新。

上述業(yè)內(nèi)人士舉例，未來(lái)雙離線(xiàn)支付功能，可以主要幫助兩種場(chǎng)景保證支付的暢通性和可靠性。其一是連接網(wǎng)絡(luò)邊緣區(qū)域，比如偏遠(yuǎn)山區(qū)等普惠服務(wù)相關(guān)的場(chǎng)景；其二是運(yùn)用在網(wǎng)絡(luò)信號(hào)不好，但是支付場(chǎng)景需求比較廣的領(lǐng)域，類(lèi)似高速行進(jìn)的列車(chē)、飛機(jī)、無(wú)人智能網(wǎng)聯(lián)汽車(chē)的消費(fèi)場(chǎng)景等。

周小川在公開(kāi)講話(huà)中，也指出了數(shù)字人民幣可以提高效率的交易場(chǎng)景，包括零售支付、批發(fā)系統(tǒng)、交易所系統(tǒng)、貿(mào)易結(jié)算、跨境支付等。目前，海南跨境進(jìn)口電商平臺(tái)已經(jīng)實(shí)現(xiàn)數(shù)字人民幣支付。

值得注意的是，支付新規(guī)《非銀行支付機(jī)構(gòu)條例》正在征求意見(jiàn)階段，結(jié)合數(shù)字人民幣未來(lái)的發(fā)展來(lái)看，第三方支付面臨著一個(gè)全新的監(jiān)管環(huán)境和競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境。

從這些角度來(lái)看，上述業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，數(shù)字人民幣非但不是第三方機(jī)構(gòu)的替代者，反而可能成為支付機(jī)構(gòu)未來(lái)發(fā)展的重要武器。

流量場(chǎng)景之外，數(shù)字人民幣的推出也給了第三方支付平臺(tái)商業(yè)模式創(chuàng)新的機(jī)會(huì)。

拉卡拉對(duì)外披露，未來(lái)收益的一個(gè)重要來(lái)源，就是通過(guò)數(shù)字貨幣的受理推進(jìn)，把公司支付業(yè)務(wù)帶入，從別的支付方式獲益。下一步重點(diǎn)工作之一，就是在B2B市場(chǎng)做數(shù)字貨幣的受理工作，匯聚產(chǎn)業(yè)鏈上下游，帶動(dòng)數(shù)字貨幣業(yè)務(wù)，收取相應(yīng)的手續(xù)費(fèi)。

在數(shù)字經(jīng)濟(jì)日益普及的大趨勢(shì)下，企業(yè)紛紛尋求數(shù)字化轉(zhuǎn)型。黃大智認(rèn)為，現(xiàn)代企業(yè)的數(shù)字化，很多時(shí)候第一步是支付服務(wù)的數(shù)字化，對(duì)于那些定位于B端支付、比較獨(dú)立的第三方支付機(jī)構(gòu)，可以更多去思考如何去連接C端和B端，向B端收費(fèi)。

寫(xiě)在最后

提到數(shù)字人民幣，消費(fèi)者更關(guān)心的問(wèn)題是：我什么時(shí)候能用上？我是不是非用不可？

關(guān)于數(shù)字人民幣試點(diǎn)應(yīng)用的消息不斷傳出，但真正體驗(yàn)過(guò)數(shù)字人民幣支付的人還很少。雖然已經(jīng)在增加和擴(kuò)大試點(diǎn)范圍，但數(shù)字人民幣距離全面推廣尚有一定時(shí)間。

推廣數(shù)字人民幣，需要培養(yǎng)消費(fèi)者的使用習(xí)慣，用引導(dǎo)的方式而非強(qiáng)制推行。理論上來(lái)講，投入越多，推廣越快。

如中國(guó)銀行原行長(zhǎng)李禮輝所說(shuō)，預(yù)計(jì)未來(lái)5-10年，數(shù)字人民幣將與微信支付、支付寶、云閃付、銀行卡等支付工具并行。

“碰一碰”還是“掃一掃”？到時(shí)人們會(huì)更習(xí)慣于哪種支付方式，值得期待。

致謝：

因篇幅限制未能將所有內(nèi)容附上，但感謝多位專(zhuān)業(yè)人士在本文寫(xiě)作過(guò)程中提供了非常有價(jià)值的觀點(diǎn)及豐富案例，特別致謝（排名不分先后）：

蘇寧金融研究院黃大智、億歐EqualOcean產(chǎn)互&金融事業(yè)部研究總監(jiān)薄純敏，以及若干業(yè)內(nèi)人士。